Cuando un proyecto solar se financiará en cuotas, comparar solamente el pago mensual puede llevar a una conclusión incompleta. Crédito y leasing pueden tener estructuras diferentes respecto de propiedad, plazo, costos, seguros, garantías y opción de compra.
¿Qué entendemos por crédito verde?
Es un financiamiento cuyo destino se vincula con proyectos o equipos que reducen impactos ambientales, mejoran la eficiencia o incorporan energías renovables. Las condiciones, beneficiarios, montos y exigencias cambian según la institución.
BancoEstado, por ejemplo, mantiene líneas Impacto Verde que consideran proyectos fotovoltaicos, energías renovables y eficiencia energética para distintos segmentos. La existencia de una línea no significa aprobación automática: cada solicitud se somete a evaluación comercial y crediticia.
¿Cómo funciona un leasing?
En términos generales, una institución adquiere el equipo solicitado y cede su uso mediante cuotas por un plazo definido. El contrato puede incorporar una opción de compra u otras condiciones al finalizar, por lo que es indispensable revisar el documento específico.
La normativa bancaria de la CMF contempla operaciones de leasing para bienes de capital y equipos. Sin embargo, el tratamiento contable, tributario y contractual debe revisarse con la institución y con asesoría profesional cuando corresponda.
| Criterio | Crédito | Leasing |
|---|---|---|
| Propiedad inicial | Habitualmente el comprador adquiere el equipo usando los fondos del crédito. | Habitualmente la propiedad permanece en la entidad durante el contrato. |
| Pago | Cuotas, intereses, comisiones y eventuales seguros. | Rentas o cuotas, cargos contractuales y posible valor de opción de compra. |
| Flexibilidad | Depende del producto, prepago y garantías. | Depende del plazo, término anticipado y condiciones de la opción final. |
| Comparación correcta | Costo total, propiedad, impuestos, seguros, mantención, garantías y riesgos; no solo la cuota mensual. | |
Antecedentes que fortalecen la evaluación
- Cotización técnica y comercial claramente desglosada.
- Consumos y cuentas eléctricas que respalden el dimensionamiento.
- Ficha técnica, garantías y vida útil esperada de los equipos.
- Estimación prudente de generación y ahorro, con sus supuestos.
- Información financiera solicitada al cliente por la institución.
Cómo comparar dos propuestas
Solicita el costo total, identifica quién será propietario del sistema durante cada etapa y pregunta qué ocurre con la garantía, el seguro, la mantención y un eventual término anticipado. Después compara ese costo con el flujo de ahorro proyectado bajo escenarios conservadores.